LA02.223_Cảnh bảo khủng khoảng tiền tệ và khủng hoảng hệ thống ngân hàng Việt Nam
Luận án này tập trung nghiên cứu về hộ thống cảnh báo sớm khủng hoảng tiền tộ và khủng hoàng hệ thống ngân hàng tại Việt Nam trên cơ sờ lần đầu tiên tích hợp bốn cách tiếp cận Signal, Logit/Probit, BMA và 2SLS. Bôn cạnh đó, luận án còn sử dụng phương pháp chi số áp lực thị trường ngoại hối đế xác định các giai đoạn khủng hoàng tiền tệ tại Việt Nam, sử dụng phương pháp chi số dề tổn thương của khu vực ngân hàng kết hợp với tham khảo thêm phương pháp sự kiện để xác định các giai đoạn khủng hoảng hệ thống ngân hàng tại Việt Nam. Ngoài ra, luận án cùng lần đầu tiên kiếm chứng mối quan hộ nhân quà giừa khủng hoàng tiền tộ và khủng hoàng hệ thống ngân hàng tại Việt Nam. Luận án đă đạt được các kết quả nghiên cứu như sau:
Thứ nhất, bằng phương pháp chi số áp lực thị trường ngoại hối, luận án xác định Việt Nam đă xảy ra nhừng cuộc khủng hoảng tiền tệ ngẳn hạn trong giai đoạn 2008-2011
Thứ hai, bằng phương pháp chi số dề tồn thương của khu vực ngân hàng, kết họp với tham kháo thêm phương pháp sự kiện, luận án xác định Việt Nam đã xảy ra khủng hoảng hệ thống ngân hàng trong giai đoạn tháng 01/2009 – tháng 05/2009 và từ tháng 05/2011 – tháng 12/2015.
Thứ ba, bằng việc tích họp bốn cách tiếp cận Signal, Probit. BMA và 2SLS, luận án đă tìm thấy bằng chứng chi ra 11 biến số kinh tế vĩ mô đạt hiệu suất cao trong cảnh báo khủng hoàng tiền tộ tại Việt Nam gồm: Chi số giá chứng khoán tổng hợp. tỷ giá thực đa phương, xuất khấu, M2/dự trừ ngoại hối, tiền gửi ngân hàng, dự trừ ngoại hối, số nhân cung tiền M2, chi số dỗ tổn thương của khu vực ngân hàng, chênh lệch lài suất trong nước so với nước ngoài, hiện tượng đô la hóa trong nền kinh tế và sự tác động của khủng hoàng tài chính toàn cầu 2008.
Thứ tư, băng việc tích hợp bôn cách tiêp cận Signal, Probit, BMA và 2SLS, luận án đă tìm thấy bằng chứng chi ra 15 biến số kinh tế vĩ mô đạt hiệu suất cao trong cảnh báo khủng hoảng hệ thống ngân hàng Việt Nam gồm: Chi số giá chứng khoán tồng hợp. tỳ giá thực đa phương, xuất khấu, M2/dự trừ ngoại hối, tiền gửi ngân hàng, dự trừ ngoại hối, số nhân cung tiền M2, tín dụng nội địa/GDP, lạm phát, lãi suất thực, chi số áp lực thị trường ngoại hối, sản lượng công nghiệp, nhập khẩu, tỷ lệ cho vay/tồng tiền gửi ngân hàng và sự tác động của khủng hoảng tài chính toàn cầu 2008.
